„MDURATION“ funkcija yra suskirstyta į „Excel“ finansinių funkcijų funkcijų sąrašą iš svarbiausių „Excel“ funkcijų, skirtų finansų analitikams. Šis apgaulingas lapas apima 100 funkcijų, kurias būtina žinoti kaip „Excel“ analitiką. Jis apskaičiuos vertybinių popierių trukmę naudodamas modifikuoto Macauley metodą.
Finansinės analizės metu finansų analitiko pareigybės aprašymas Toliau pateiktame finansų analitiko pareigybės aprašyme pateikiamas tipiškas visų įgūdžių, išsilavinimo ir patirties, reikalingų samdyti analitiko darbą banke, įstaigoje ar korporacijoje, pavyzdys. Atlikite finansinių prognozių, ataskaitų ir veiklos metrikos stebėjimą, analizuokite finansinius duomenis, kurkite finansinius modelius, kuriuos mes dažnai vertiname obligacijas, ir parengiame strategiją, kuri atitiks turto ir įsipareigojimų trukmę. Tai daroma siekiant sumažinti palūkanų normų poveikį grynajai verslo vertei. MDURATION funkcija padeda mums suformuluoti panašią strategiją.
Modifikuota trukmė apibrėžiama taip:
MDURATION yra labai panašus į DURATION funkciją. Funkcija MDURATION grąžina vertybinių popierių metinę trukmę su periodiniais palūkanų mokėjimais, tačiau ji apskaičiuoja trukmę, jei pajamingumas padidėtų 1%.
Macaulay trukmė apskaičiuojama pagal prielaidą, kad nominali vertė yra 100 USD. Tiek trukmė, tiek modifikuota trukmė leidžia tiesiogiai palyginti skirtingų terminų ir atkarpos palūkanų obligacijas. Gali būti naudinga DURATION naudoti kartu su MDURATION.
Formulė
= LAIKYMAS (atsiskaitymas, terminas, kuponas, yld, dažnumas, [pagrindas])
Funkcijoje MDURATION naudojami šie argumentai:
- Atsiskaitymas (būtinas argumentas) - tai vertybinių popierių atsiskaitymo data po emisijos dienos, kai vertybiniais popieriais prekiaujama pirkėjui.
- Brandumas (reikalingas argumentas) - tai yra vertybinio popieriaus išpirkimo data arba data, kai pasibaigia vertybinio popieriaus galiojimo laikas.
- Kuponas (reikalingas argumentas) - metinė kupono norma.
- Yld (būtinas argumentas) - tai yra metinis vertybinių popierių pajamingumas.
- Dažnis (reikalingas argumentas) - tai kuponų mokėjimų skaičius per metus. Metiniai mokėjimai yra 1, pusmetiniai - 2, o ketvirčio - 4.
- Pagrindas (neprivalomas argumentas) - tai yra dienų skaičiavimo pagrindo tipas.
| Pagrindas | Dienos skaičiavimo pagrindas |
|---|---|
| 0 arba praleista | JAV (NASD) 30/360 |
| 1 | Faktinis / faktinis |
| 2 | Faktinis / 360 |
| 3 | Faktinis / 365 |
| 4 | Europos 30/360 |
Kaip naudoti „MDURATION“ funkciją „Excel“?
Norėdami suprasti MDURATION funkcijos naudojimą, apsvarstykime pavyzdį:
Pavyzdys
Tarkime, kad obligacijos kaina yra 10 000 USD, ji moka 5% kuponą ir sueina per trejus metus. Palūkanų norma yra 5%. Obligacija moka kuponą du kartus per metus ir moka pagrindinę sumą už paskutinį mokėjimą.
Naudojama formulė bus:
Rezultatas gaunamas žemiau:
Čia mes praleidome pagrindo argumentą, todėl funkcija naudojo numatytąją reikšmę 0 (žymi JAV (NADS) 30/360 dienų skaičiavimo pagrindą).
Keletas pastabų apie funkciją MDURATION
- Atminkite, kad „Excel“ saugo datą nuosekliais serijos numeriais, kad juos būtų galima naudoti skaičiuojant. Pagal numatytuosius nustatymus 1900 m. Sausio 1 d. Yra serijos numeris 1, o 2017 m. Sausio 1 d. - serijos numeris 42736, nes po 1900 m. Sausio 1 d. Yra 42 736 dienos.
- #NUM! klaida - įvyksta, kai:
- Nurodyta atsiskaitymo data yra didesnė arba mažesnė už išpirkimo datą.
- Jei pateikti kupono, yld, dažnumo ar pagrindo argumentai yra neteisingi skaičiai.
- MDURATION funkcija sutrumpins dešimtainį skaičių atsiskaitymo, termino, dažnio ar pagrindo atžvilgiu iki sveikųjų skaičių.
- Datos argumentai funkcijai turėtų būti pateikiami kaip:
- Nuorodos į langelius, kuriuose yra datos; arba
- Datos grįžo iš formulių.
- #VERTYBĖ! klaida - įvyksta, kai:
- Bet kuris iš pateiktų argumentų nėra skaitinis.
- Bet kuri iš nurodytų atsiskaitymo ar išpirkimo datų yra netinkamos „MS Excel“ datos.
Spustelėkite čia norėdami atsisiųsti „Excel“ failo pavyzdį
Papildomi resursai
Dėkojame, kad perskaitėte Finansų vadovą apie svarbias „Excel“ funkcijas! Skirdami laiko išmokti ir įvaldyti šias funkcijas, jūs žymiai pagreitinsite savo finansinę analizę. Norėdami sužinoti daugiau, peržiūrėkite šiuos papildomus finansų išteklius:
- „Excel“ funkcijos finansams „Excel“ finansams Šis „Excel for Finance“ vadovas išmokys 10 geriausių formulių ir funkcijų, kurias turite žinoti, kad būtumėte puikus „Excel“ finansų analitikas. Šiame vadove yra pavyzdžių, ekrano kopijų ir nuoseklios instrukcijos. Pabaigoje atsisiųskite nemokamą „Excel“ šabloną, kuriame yra visos finansinės funkcijos, aptartos mokymo programoje
- Išplėstinis „Excel“ formulių kursas
- Pažangios „Excel“ formulės, kurias turite žinoti Išplėstinės „Excel“ formulės turi žinoti Šios pažangios „Excel“ formulės yra labai svarbios norint žinoti ir pakels jūsų finansinės analizės įgūdžius į kitą lygį. Išplėstinės „Excel“ funkcijos, kurias turite žinoti. Sužinokite 10 geriausių „Excel“ formulių, kurias reguliariai naudoja visi pasaulinės klasės finansų analitikai. Šie įgūdžiai pagerins jūsų skaičiuoklės darbą bet kurioje karjeroje
- „Excel“ spartieji klavišai kompiuteriams ir „Mac“ „Excel“ spartieji klavišai kompiuteriui „Mac Excel“ spartieji klavišai - svarbiausių ir dažniausiai naudojamų „MS Excel“ spartiųjų klavišų sąrašas, skirtas kompiuterių ir „Mac“ vartotojams, finansams, apskaitos profesijoms. Spartieji klavišai pagreitina jūsų modeliavimo įgūdžius ir sutaupo laiko. Sužinokite apie redagavimą, formatavimą, naršymą, juostelę, specialųjį įklijavimą, manipuliavimą duomenimis, formulių ir langelių redagavimą ir kitus trumpinius
