Kreditų analizės pagrindų išmokimas yra pagrindinis dalykas siekiant sėkmės skolinimo pramonėje. Kredito analizė yra vertinimo metodas, kurį skolintojai naudoja nustatydami galimo skolininko finansines galimybes ir tikimybę, kad jie sugebės įvykdyti savo finansinius įsipareigojimus.
Investuotojai taip pat gali atlikti įmonės analizę, kad nustatytų obligacijų emitento finansinius rodiklius. Obligacijų emitentai Yra įvairių tipų obligacijų emitentų. Šie obligacijų emitentai kuria obligacijas skolindamiesi lėšų iš obligacijų savininkų, kurios turi būti grąžintos suėjus terminui. nustatyti jos galimybes grąžinti finansinius įsipareigojimus ateityje.
Greita santrauka
- Kredito analizė yra metodas, analizuojantis ūkio subjekto finansinius duomenis, siekiant nustatyti jo galimybes įvykdyti skolinius įsipareigojimus.
- Bankai naudoja kredito vertinimo sistemas, kad nustatytų kredito rizikos, susijusios su skolinimu potencialiam skolininkui, lygį.
- Bankas paskiria paskolos gavėjui kredito reitingą, kuris nustato, ar bankas pratęs kreditą.
Suprasti kredito analizės pagrindus
Kredito analizė daro išvadas, įvertindama turimus kiekybinius ir kokybinius duomenis apie kreditingumą. Kreditingumas Paprasčiau tariant, kreditingumas yra „vertas“ ar nusipelnęs. Jei skolintojas yra įsitikinęs, kad skolininkas laiku įvykdys savo skolinius įsipareigojimus, laikoma, kad skolininkas yra kreditingas. kliento nuomonę ir teikti rekomendacijas dėl paskolos paraiškos tvirtinimo. Kredito analizės tikslas yra nustatyti įsipareigojimų neįvykdymo riziką, kurią pateikia klientas, ir priskirti rizikos įvertinimą kiekvienam klientui. Rizikos reitingas nulems, ar įmonė patvirtins (ar atmes) paskolos paraišką, o jei bus patvirtinta - suteikiamos kredito sumą.
Kredito analizė: tradicinis požiūris ir šiuolaikinis požiūris
Tradiciškai bankai, vertindami savo klientų kreditingumą, rėmėsi subjektyviais metodais. Metodai sutelkti dėmesį į skolininko pobūdį, o kredito analitikas turi įvertinti kredito rizikos, susijusios su skolinimu skolininkui, lygį. Tradiciniu požiūriu įvertinamos pagrindinės skolininko savybės, paprastai vadinamos 5 C kreditu 5 Cs kredito. „5 Cs kreditas“ yra įprasta frazė, naudojama apibūdinant penkis pagrindinius veiksnius, naudojamus nustatant galimo skolininko kreditingumą. Finansų įstaigos naudoja kredito reitingus, kad būtų galima apskaičiuoti ir nuspręsti, ar pareiškėjas turi teisę gauti kreditą, ir nustatyti esamų skolininkų palūkanų normas ir kredito limitus. . Analizė, pagrįsta vien skolininko savybėmis, yra žmogaus klaidų ir netinkamo naudojimo. Vertindami potencialius skolininkus, bankai ir toliau remiasi tradiciniais kredito analizės metodais.
Skirtingai nuo tradicinių metodų, šiuolaikiniai kredito analizės metodai grindžiami kokybinėmis kredito vertinimo sistemomis. Taikant tokį požiūrį, kredito analitikai naudojasi vienkartine apskaita pagrįstomis kredito vertinimo sistemomis, kad palygintų pagrindinius konkrečių klientų apskaitos santykius su pramonės rodikliais, kad parodytų, kuo kliento santykis skiriasi nuo pramonės standartų ar tendencijų.
Kredito vertinimo sistemos priskiria balus keliems aspektams, susijusiems su skolininko kreditingumu. Rezultatai gali svyruoti nuo 300 iki 850, o pastarasis yra aukščiausias kredito reitingas, kurį gali gauti skolininkas. Pagrindiniai skolininko aspektai, lemiantys jų kredito balą Kredito balas Kredito balas yra skaičius, atspindintis asmens finansinę ir kreditinę būklę bei galimybes gauti finansinę pagalbą iš skolintojų. Kreditoriai naudoja kredito balą, kad įvertintų būsimo skolininko kvalifikaciją gauti paskolą ir konkrečias paskolos sąlygas. apima mokėjimo istoriją, dabartinę skolą, skolos trukmę, skolos rūšį ir mokėjimo palūkanas. Bankas gali sukurti savo kredito vertinimo sistemą arba naudotis trečiųjų šalių paslaugomis, tokiomis kaip FICO.
Pagrindiniai kredito analizės elementai
Toliau pateikiami keli pagrindiniai elementai, kuriais skolintojai ar investuotojai domisi vertindami skolininko kreditingumą:
1. Finansinis vertinimas
Finansinis vertinimas apima dabartinių pinigų srautų, kuriuos sukuria verslas, įvertinimą, kad būtų galima nustatyti, ar skolininkas gali padengti skolą. Kredito davėjas gali įvertinti įmonės finansinę veiklą atskirai arba palyginti su kitomis įmonėmis, veikiančiomis toje pačioje pramonėje kaip ir skolintojas.
Idealiu atveju bus laikoma, kad įmonė turi tvirtą finansinę būklę kreditų tikslais, jei jos sąnaudų struktūra leidžia per visą finansinį laikotarpį gauti nuolat didesnį nei vidutinis pelną. Tai reiškia, kad įmonė išlaiko didesnes nei vidutines pajamas sezono metu, taip pat nuosmukio metu. Tokiai bendrovei bus lengviau gauti paskolos patvirtinimą, nes tai rodo mažą įsipareigojimų neįvykdymo riziką.
Ir atvirkščiai, įmonė, kurios pajamos per visus verslo ciklo etapus yra nereguliarios, kredito tikslais bus laikoma silpna. Tai gali reikšti įmonę, kuri piko sezono metu pateikia rezultatus, viršijančius vidutinius, tačiau stengiasi gauti pelną, kai dėl mažos rinkos paklausos yra verslo nuosmukis. Skolintojas gali arba atmesti paskolos paraišką, remdamasis silpnais pinigų srautais, arba suteikti mažesnį kreditą, nei reikėjo skolininkui, ir didesnėmis sąnaudomis.
2. Pramonės konkurencingumas
Ar konkurencinga yra pramonės įmonė? Bankas yra suinteresuotas skolinti įmonei, turinčiai stiprią konkurencinę poziciją konkrečioje jo pramonėje. Vertindamas įmonės konkurencingumą, paskolos davėjas atsižvelgia į įmonės verslo strategiją ir tai, kiek ji yra nuosekli ir pritaikoma prie dabartinių rinkos tendencijų ir pokyčių.
Dominuojančios įmonės, turinčios pranašumą rinkoje, turi stiprias kliūtis, kurios riboja naujus rinkos dalyvius. Kliūtys gali būti licencijavimo sutartys, tvirti patentai, autorių teisių apsauga ir franšizės, kurias naujiems dalyviams gali būti per brangu sau leisti. Silpnos įmonės dažnai turi blogai suformuotą verslo strategiją, kuri neatitinka rinkos tendencijų ir pokyčių. Tokiose įmonėse taip pat pastebimas didelis klientų nepasitenkinimas ir žemas reinvestavimo lygis.
3. Verslo aplinka
Kredito davėjas, atsižvelgdamas į verslo aplinką, kurioje veikia verslas, nustato bet kokius iššūkius, su kuriais gali susidurti verslas ir kurie gali paveikti jos galimybes vykdyti finansinius įsipareigojimus. Pavyzdžiui, skolintojas gali atsižvelgti į pramonės riziką, kad nustatytų, kaip pramonės dinamika ir reguliavimo klimatas gali paveikti verslo rezultatus.
Kitas aspektas yra šalies rizika, būtent tai, kaip politinis, teisinis ir mokestinis klimatas šalyje, kurioje veikia įmonė, veikia jos verslo veiklą. Bendrovė gali būti laikoma perspektyviu skolininku, jei ji gali atsiriboti nuo tokios rizikos ir sukurti strategines alternatyvas nuo jų apsidrausti. Kita vertus, verslą galima apibūdinti kaip silpną, jei jo pajamas labai veikia verslo ciklų pokyčiai ir verslo aplinkos veiksniai.
Daugiau išteklių
Finansai siūlo atestuotą bankininkystės ir kredito analitiką (CBCA) grąžinimai ir dar daugiau. sertifikavimo programa tiems, kurie nori pakelti savo karjerą į kitą lygį. Norėdami toliau mokytis ir plėtoti savo žinių bazę, ištirkite toliau nurodytus papildomus susijusius išteklius:
- Kredito analitikų pozicijos Kredito analitikų pozicijos Yra įvairių kredito analitikų pozicijų. Kredito analitikai - apskritai - yra atsakingi už asmenų ir įmonių aplinkų pažvelgimą
- Kredito balo analizė Kredito balo analizė Kredito balo analizė yra procesas, kurio metu įvairios įmonės įvertina asmens ar įmonės kredito balą, kad padėtų nustatyti, koks yra įmonės kreditingumas. Kredito balas yra reikšmingas, nes atsižvelgiama į tai, kiek kartų kreditas buvo panaudotas ir kaip efektyviai jis buvo grąžintas.
- Paskolos ypatybės Paskolos ypatybės Pagrindinės paskolų ypatybės yra paskolos su neužtikrintomis, neužtikrintos, amortizuojančios ir ne amortizuojančios paskolos ir fiksuotos palūkanų paskolos, palyginti su kintama palūkanų norma.
- Vyresniojo kredito analitiko atlyginimas Vyresniojo kredito analitiko atlyginimas Vidutinis vyresniųjų kredito analitikų atlyginimas JAV yra 66 393 USD per metus. Skaičius priklauso nuo kelių veiksnių, įskaitant darbdavį, vietą, išsilavinimą ir metų patirtį. Vyresnieji kredito analitikai yra atsakingi už kredito prašymų vertinimą ir rekomendacijų rengimą
