„Glass-Steagall Act“, taip pat žinomas kaip 1933 m. Bankų įstatymas, yra teisės aktas, atskyręs investicinę ir komercinę bankininkystę. Komercinis bankas yra komercinė įstaiga, kuri teikia paskolas, priima indėlius ir siūlo pagrindinius finansinius produktus, tokius kaip santaupos. sąskaitos ir indėliai asmenims ir įmonėms. Jis uždirba pinigus pirmiausia teikdamas klientams įvairias paskolas ir imdamas palūkanas. . Ją rėmė du JAV Kongreso nariai, senatorius Carteris Glassas ir atstovas Henry Steagallas.
Atstovų rūmų nariai įstatymo projektą priėmė 1933 m. Gegužės 23 d., O Senato nariai - 1933 m. Gegužės 25 d. Įstatymą prezidentas Franklinas Rooseveltas pasirašė 1933 m. Birželio 16 d. atsakas į didžiules banko nesėkmes, įvykusias per didžiąją depresiją.
Po akcijų rinkos katastrofos komerciniai bankai buvo apkaltinti pernelyg spekuliuojančiais ir pernelyg rizikuojančiais indėlininkų lėšomis. Tuo metu komerciniai bankai aktyviai užsiėmė prekyba vertybinių popierių biržoje. Prekyba ir investavimas Finansų prekybos ir investavimo vadovai yra sukurti kaip savarankiškų studijų šaltiniai, norint išmokti prekiauti savo tempu. Naršykite šimtus straipsnių apie prekybą, investavimą ir svarbias finansų analitikų žinias. Sužinokite apie turto klases, obligacijų kainodarą, riziką ir grąžą, akcijas ir akcijų rinkas, ETF, impulsą, techniką ir jie naudojo savo indėlininkų lėšas šiose įmonėse.
Kai įvyko akcijų rinkos žlugimas, daugelis bankų negalėjo grąžinti klientų indėlių pilnai. Daugelis indėlininkų suskubo atsiimti savo santaupas, o bankai dar turėjo lėšų, o tai lėmė banko valdymą. Banko valdymas įvyksta tada, kai klientai visus pinigus iš indėlių sąskaitų bankų įstaigoje vienu metu išsiima bijodami, kad bankas, sukūręs banko domino efektą žlunga.
„Glass-Steagall Act“ tikslas
„Glass-Steagall“ įstatymas buvo priimtas siekiant išspręsti problemas, kurias tariamai sukėlė komerciniai bankai. Buvo bendra nuomonė, kad bankų pramonė tapo godi, investuodama į rizikingus portfelius naudodama savo indėlininko lėšas. Vienas iš šio įstatymo pakeitimų buvo komercinių bankų ir investicinės bankininkystės veiklos atskyrimas.
Bankams buvo suteikta vieneri metai laiko pasirinkti, ar jie užsiims komercine, ar investicine bankininkyste. Komerciniams bankams buvo uždrausta prekiauti vertybiniais popieriais, išskyrus vyriausybės išleistas obligacijas, kurios buvo laikomos mažos rizikos investicijomis. Nebuvo reikalaujama, kad investiciniai bankai atliktų komercinių bankų funkcijas, o tai sukeltų riziką indėlininkų lėšoms.
Įstatymu taip pat buvo suformuota federalinė indėlių draudimo korporacija Federalinė indėlių draudimo korporacija (FDIC) Federalinė indėlių draudimo korporacija (FDIC) yra vyriausybinė įstaiga, teikianti indėlių draudimą nuo banko žlugimo. Kūnas buvo sukurtas (FDIC), siekiant apdrausti banko indėlius. Prieš sudarant FDIC, valstijų vyriausybėms nesisekė steigti indėlių draudimo įstaigų, nes tai buvo laikoma moraliniu pavojumi. FDIC buvo suteikta teisė drausti bankus pagal federalinių atsargų sistemą ir veikti kaip bankų, kuriuos nuomoja valstijų vyriausybės, bet ne pagal federalinių atsargų sistemą, reguliatorius.
Pradedant 1933 m., FDIC apdraudė indėlius iki 2500 USD, o agentūrai tapus nuolatine 1935 m., Ši suma buvo padidinta iki 5000 USD. Metams bėgant riba padidėjo iki dabartinių 250 000 USD nuo 2019 m. paskelbta nemokia, FDIC imasi administratoriaus vaidmens ir jai pavesta apsaugoti indėlininkų lėšas ir atgauti skolas kreditoriams.
1965 m. JAV Kongresas priėmė Banko holdingo bendrovės įstatymą kaip „Glass-Steagall Act“ pratęsimą, kad sugriežtintų bankų sektoriaus taisykles. Naujas įstatymas buvo skirtas bankams, užsiimantiems draudimo draudimu, kuris buvo laikomas pernelyg rizikingu. Sprendimu buvo siekiama užkirsti kelią dideliems bankams sukaupti per daug jėgų nenaudai vartotojams. Naujasis aktas atskyrė komercinių bankų draudimo ir bankinę veiklą, nors bankams vis tiek buvo leista parduoti draudimo ir draudimo produktus.
„Glass-Steagall“ įstatymo panaikinimas
Įgyvendinus „Glass-Stegall“ įstatymą, kilo susirūpinimas, kad teisės aktai sukuria nesveiką aplinką finansų pramonėje. Dideli JAV bankai buvo komerciškai nepalankioje padėtyje, palyginti su užsienio bankais, vykdžiusiais tiek komercinę, tiek investicinę bankininkystės veiklą. Todėl bankininkai ir dauguma reguliuotojų sutiko, kad kai kurie dalykai, kuriuos saugojo įstatymas, yra dviprasmiški, ir jie pradėjo ieškoti būdų, kaip šį aktą panaikinti 1980-aisiais.
1999 m. Kongresas priėmė „Gramm-Leach-Bliley“ aktą, kurį įstatymu pasirašė tuometinis prezidentas Billas Clintonas. Naujasis įstatymas panaikino „Glass Steagall“ įstatymą ir leido bankams siūlyti komercinės ir investicinės bankininkystės paslaugas.
Įstatymas taip pat leido komerciniams bankams teikti draudimo draudimą, kuris anksčiau buvo ribojamas. Naujas įstatymas paskatino didelių JAV bankų, įskaitant „Citigroup“, „Bank of America“ ir „JPMorgan“, augimą.
Panaikinimo pasekmės
Priėmus „Gramm-Leach-Bliley“ sąskaitą, komerciniai bankai grįžo į rizikingas investicijas, kurias Stiklo-Steagalo įstatymu buvo siekiama sumažinti. Vėliau bankai prisiėmė agresyvią riziką, kad gautų pelną iš prekybos vertybiniais popieriais.
Daugelis ekonomistų mano, kad agresyvus rizikos prisiėmimas vaidino svarbų vaidmenį sukeldamas 2008 m. Finansų krizę. Anksčiau konservatyviai investavę bankai, norėdami greitai grąžinti investicijas, pasirinko rizikingesnius portfelius, pvz., Paskolą antrinių paskolų paskoloms.
Kai kurie didieji bankai, kuriems leido panaikinti „Glass-Steagall“ įstatymą, buvo tarp įmonių, prisidėjusių prie finansų krizės ir kurios vėliau gavo iždo finansinę pagalbą. Tiek „Citigroup“, tiek „Bank of America“ valdė komercinės bankininkystės ir investicinės bankininkystės verslą ir buvo tarp didžiausių pagalbos lėšų gavėjų.
„JPMorgan“ ir „Wells Fargo“ geriau išgyveno krizę ir gelbėjimo pagalbą gavo tik primygtinai reikalaujant iždo ir federalinio rezervo. Tai kelia rimtų klausimų, kodėl vyriausybė reikalautų bankų imti milijardus dolerių mokesčių mokėtojų lėšų, kai tie bankai reikalavo, kad jiems nereikia pagalbos.
„Volcker“ taisyklė
Po finansų krizės kai kurie įstatymų leidėjai norėjo atkurti Stiklo-Steagalo įstatymą. Pagrindiniai finansų sektoriaus dalyviai teigė, kad grąžinus įstatymą jie taptų per maži, kad galėtų konkuruoti su užsienio bankais. Vietoj to įstatymų leidėjai 2010 m. Priėmė Doddo-Franko įstatymą, kuriuo buvo stengiamasi atkurti Stiklo-Steagalo įstatymo dalis pagal „Volcker“ taisyklę.
„Volcker“ taisyklė siekia pašalinti bėdas, kurias Stiklo-Steagallo įstatymu buvo siekiama užkirsti kelią, neorganizuojant bankų sektoriaus. Taisyklės siūlytojas Paulas Volckeris teigė, kad spekuliatyvi bankų prekyba suvaidino finansinės krizės vaidmenį, todėl jos neturėtų būti leidžiama.
„Volcker“ taisyklė draudžia bankams naudoti indėlininkų lėšas investuoti į didelės rizikos spekuliacines investicijas. Taisyklė taip pat draudžia komerciniams bankams turėti daugiau nei 3% visų nuosavybės dalių privataus kapitalo fonde ar rizikos draudimo fonde.
Kaip būdas apsaugoti vartotojų interesus, taisyklė taip pat reikalauja, kad bankai nustatytų vidinius atitikties mechanizmus, kuriuos prižiūri reguliavimo agentūros. „Volcker“ taisyklė taip pat apribojo bankų galimybę prekiauti išvestinėmis finansinėmis priemonėmis, biržos prekių ateities sandoriais ir pasirinkimo sandoriais, nes tokia veikla nenaudinga vartotojui.
Tiek „Dodd-Frank“, tiek „Volcker“ taisyklė yra nepopuliari tiek finansinių paslaugų pramonėje, tiek tarp atskirų investuotojų, nes jiems taip pat buvo nustatyti griežti apribojimai. Kai kurios Doddo-Franko akto nuostatos nuo to laiko buvo sugrąžintos.
Susiję skaitymai
Dėkojame, kad skaitėte šį „Glass-Steagall Act“ paaiškinimą ir istoriją. Svarbu suprasti bankų pramonės istoriją ir bankų reguliavimą. Šie finansiniai šaltiniai bus jūsų finansinis išsilavinimas.
- Populiariausi JAV bankai Populiariausi JAV bankai JAV federalinės indėlių draudimo korporacijos duomenimis, 2014 m. Vasario mėn. JAV buvo 6 799 FDIC apdrausti komerciniai bankai. Šalies centrinis bankas yra Federalinis rezervų bankas, kuris atsirado po Federalinio rezervo įstatymo priėmimas 1913 m
- Federalinis rezervas (Fed) Federalinis rezervas (Fed) Federalinis rezervas yra Jungtinių Valstijų centrinis bankas ir yra finansų valdžia, kurianti didžiausią pasaulyje laisvą rinkos ekonomiką.
- Doddo-Franko aktas Doddo-Franko aktas Doddo-Franko įstatymas arba 2010 m. Volstryto reformos ir vartotojų apsaugos įstatymas buvo priimtas įstatymu Obamos administracijos metu kaip atsakas į 2008 m. Finansų krizę. Juo buvo siekiama įvesti reikšmingus pokyčius. sukurti naujas vyriausybines agentūras, kurioms pavesta įgyvendinti įvairias įstatymo nuostatas.
- Investicinės bankininkystės darbo aprašymas Investicinės bankininkystės darbo aprašymas Šiame investicinės bankininkystės darbo aprašyme pateikiami pagrindiniai įgūdžiai, išsilavinimas ir darbo patirtis, reikalingi norint tapti IB analitiku ar bendradarbiu.
