Grynosios palūkanų normos skirtumas reiškia palūkanų normą, kurią finansų įstaiga moka indėlininkams, ir palūkanų normą, kurią ji gauna iš paskolų. Kitaip tariant, tai yra skirtumas tarp banko skolinimosi ir skolinimo palūkanų normų. Palūkanų normos skirtumas yra pagrindinis finansų įstaigos pelningumą lemiantis veiksnys ir yra panašus į pelno maržą Pelno marža Apskaitoje ir finansuose pelno marža yra įmonės pelno, palyginti su jos pajamomis, matas. Trys pagrindinės pelno maržos metrikos yra bendrasis pelnas (bendros pajamos atėmus parduotų prekių savikainą (COGS)), veiklos pelnas (pajamos atėmus COGS ir veiklos sąnaudos) ir grynasis pelnas (pajamos atėmus visas išlaidas).
Santrauka
- Grynosios palūkanų normos skirtumas reiškia bankų ir kitų finansinių institucijų skolinimosi ir skolinimo palūkanų normų skirtumą. Tai galima apibūdinti kaip įstaigos pelningumą lemiantį veiksnį.
- Paprastai už indėlius mokamos palūkanos yra mažesnės nei palūkanos, kurias bankas ima už paskolas, o tai reiškia, kad bankas generuoja pajamas. Bankai atidžiai stebi pasiskirstymą, nes kuo didesnis skirtumas, tuo didesnės pajamos.
- Bankai savo finansinėse ataskaitose nurodo grynųjų palūkanų normų skirtumą, kurį atidžiai išnagrinėja investuotojai ir kitos suinteresuotosios šalys.
Išsamus paaiškinimas - kaip veikia bankai?
Norėdami geriau suprasti grynųjų palūkanų normų skirtumą, pirmiausia turime suprasti, kaip veikia finansų įstaigos. Čia nurodytos finansų įstaigos yra daugiausia bankai. Bankai klientams išduoda įvairias paskolas, įskaitant hipotekas. Hipoteka Hipoteka yra paskola, kurią teikia hipotekos davėjas arba bankas, suteikianti asmeniui galimybę įsigyti būstą. Nors galima imti paskolas, padengiančias visas būsto išlaidas, dažniausiai paskolą užtikrinama maždaug 80% namo vertės. dėl turto, paskolos studentams ir paskolos automobiliams. Jie ima palūkanas už paskolas.
Bankai gauna pajamas iš indėlių kaupdami taupomąsias ir kontrolines sąskaitas, nuosavo kapitalo lėšomis arba skolos išleidimo ir išmokėjimo palūkanomis. Paprastai už indėlius mokamos palūkanos yra mažesnės nei palūkanos, kurias bankas ima už paskolas, o tai reiškia, kad bankas generuoja pajamas. Taigi kuo didesnis palūkanų normos skirtumas, tuo didesnes pajamas bankas uždirba.
Komerciniams bankams pajamos, gautos iš palūkanų normos skirtumų, yra pagrindinis jų pajamų šaltinis. Palūkanų normos skirtumo apskaičiavimas yra gana paprastas - tai skirtumas tarp dviejų aukščiau paminėtų palūkanų normų.
Praktinis pavyzdys
Pavyzdžiui, bankas ABC klientams už automobilių paskolas ima 4 proc. Palūkanas, o indėlininkams už jų pinigų laikymą - 1,75 proc. Tai reiškia, kad palūkanų normos skirtumas bus 4% - 1,75% = 2.25%.
Grynosios palūkanų normos skirtumo svarba
Grynosios palūkanų normos skirtumas yra ypač svarbus, nes iš esmės tai yra įstaigos pelno maržos matas. Taip yra todėl, kad kuo didesnis skirtumas, tuo daugiau pinigų uždirba bankas. Abi palūkanų normos laikui bėgant gali svyruoti, o tai reiškia, kad bankas turi atidžiai juos stebėti, kad būtų išvengta reikšmingo pajamų sumažėjimo.
Bankai - ir kitos akcijomis atsakingos viešai prekiaujamos korporacijos - praneša apie grynųjų palūkanų normų skirtumą ketvirčio ir metų pabaigos finansinių ataskaitų finansinėse ataskaitose. Skirtingų bankų skirtumus atidžiai nagrinėja tarptautinės organizacijos, pavyzdžiui, Pasaulio bankas, kuris išleidžia duomenis iš įvairių pasaulio šalių, kad vartotojams pateiktų informaciją apie vidutines skolinimo ir indėlių palūkanų normas visame pasaulyje.
Investicijoms palūkanų normų skirtumas naudojamas vertinant investicijų normas, palyginti su tam tikros pramonės šakos lyginamosiomis normomis. Paprastai tai būna vertybiniams popieriams ir obligacijoms. Skirtumo normos lyginamos pagal kredito reitingą. Kredito reitingas Kredito reitingas yra konkrečios kredito agentūros nuomonė apie subjekto (vyriausybės, verslo ar asmens) sugebėjimą ir norą visiškai ir tinkamai vykdyti savo finansinius įsipareigojimus. datas. Kredito reitingas taip pat reiškia tikimybę, kad skolininkas nevykdys įsipareigojimų. ir leisti to paties reitingo obligacijas (pvz., AA ar BB) palyginti tarpusavyje, kad būtų gauti tikslesni rezultatai.
Kaip nustatomos palūkanų normos?
Pačios palūkanų normos yra pagrindinis palūkanų normos skirtumą lemiantis veiksnys ir joms įtakos turi keli veiksniai. Vyriausybės politika, kaip ir rinkos sandoriai atviroje rinkoje, vaidina pagrindinį vaidmenį nustatant palūkanų normas.
Jungtinėse Valstijose Federalinio rezervų banko nustatyta politika lemia federalinių lėšų palūkanų normą Federalinių fondų norma JAV federalinių fondų norma reiškia palūkanų normą, kurią depozitoriumai (pvz., Bankai ir kredito unijos) ima kitam depozitoriumui įstaigoms paskolinti nakčiai kapitalą iš jų atsargų likučių be įkaito. , kuris padeda nustatyti normą, kuria įstaigos skolina lėšas. Tai daroma norint išlaikyti privalomą privalomųjų atsargų sumą, o tai reiškia, kad federalinių fondų norma veikia kaip bazinė palūkanų norma. Kitos palūkanų normos grindžiamos kiekvienos įstaigos bazine palūkanų norma.
Grynosios palūkanų normos sklaidos programinė įranga
Paprastai bankai naudoja specialią programinę įrangą, kad padėtų apskaičiuoti grynųjų palūkanų normos skirtumą ir strategiškai valdyti spredą. Tokios programinės įrangos pavyzdžiai:
- „Margin Maximizer Suite“: Iš pradžių JAV bankų aljanso sukurta programinė įranga yra įdiegta vietoje ir naudoja „Microsoft Net“ pagrįstą programą, kuri turi būti iš anksto įdiegta kiekvieno vartotojo kompiuteryje. Jis taip pat naudojamas kartu su konsultavimo vietoje paslauga.
- „PrecisionLender“: Internetinė programa vartotojams pateikiama kaip paslaugų (SaaS) programa.
- „Austin Associates LLC“: Programa labiau skirta komercinių paskolų kainodarai, tačiau yra labiau tradicinė, nes joje naudojamos HTML žiniatinklio formos.
Papildomi resursai
Finansai siūlo atestuotą bankininkystės ir kredito analitiką (CBCA) grąžinimai ir dar daugiau. sertifikavimo programa tiems, kurie nori pakelti savo karjerą į kitą lygį. Norint toliau mokytis ir tobulėti karjeroje, bus naudingi šie šaltiniai:
- Metinė procentinė norma (APR) Metinė procentinė norma (APR) Metinė procentinė norma (APR) yra metinė palūkanų norma, kurią asmuo turi sumokėti už paskolą arba kurią gauna į indėlių sąskaitą. Galiausiai APR yra paprastas procentinis terminas, vartojamas išreikšti skaitinę sumą, kurią asmuo ar subjektas moka per metus už privilegiją skolintis pinigų.
- Kredito spreda Kredito spreda Kredito skirtumas yra skirtumas tarp dviejų skirtingų skolos priemonių, kurių vienodas terminas, bet skirtingi kredito reitingai, pelningumo (grąžos). Kitaip tariant, kredito skirtumas yra grąžos skirtumas dėl skirtingų kredito savybių.
- Spread Trading Spread Trading Spread trading - taip pat žinomas kaip santykinės prekybos prekyba - tai prekybos metodas, kai investuotojas investuoja vienu vertybiniu popieriu ir parduoda vertybinius popierius.
- Grynosios palūkanų normos skirtumas (NIRD) Grynosios palūkanų normos skirtumas (NIRD) Grynosios palūkanų normos skirtumas (NIRD) atsiranda, kai skiriasi dviejų šalių ar regionų palūkanų normos. Paprastai tai vyksta
