Investicinė bankininkystė - apžvalga, vadovas, ką reikia žinoti

Investicinė bankininkystė yra banko ar finansų įstaigos padalinys, kuris teikia paslaugas vyriausybėms, korporacijoms ir institucijoms, teikdamas rizikos draudimą (kapitalo pritraukimo kapitalo didinimo procesas) Šis straipsnis skirtas skaitytojams geriau suprasti, kaip veikia ir vyksta kapitalo pritraukimo procesas. Daugiau informacijos apie kapitalo pritraukimą ir įvairių tipų įsipareigojimus, kuriuos prisiėmė draudėjas, rasite mūsų draudimo apžvalgoje.) ir susijungimus ir įsigijimus (susijungimų ir susijungimų tipai. Susijungimas reiškia susitarimą, kuriame dvi bendrovės susijungia ir sudaro vieną įmonė. Kitaip tariant, susijungimas yra dviejų bendrovių jungimas į vieną juridinį asmenį. Šiame straipsnyje mes apžvelgiame skirtingų tipų susijungimus, kuriuos gali atlikti įmonės. Susijungimų tipai Yra penkios skirtingos) konsultavimo paslaugos. Investiciniai bankai Geriausių investicinių bankų sąrašas 100 geriausių pasaulyje investicinių bankų, surikiuotas abėcėlės tvarka. Geriausi investiciniai bankai yra „Goldman Sachs“, „Morgan Stanley“, BAML, „JP Morgan“, „Blackstone“, „Rothschild“, „Scotiabank“, RBC, UBS, „Wells Fargo“, „Deutsche Bank“, „Citi“, „Macquarie“, „HSBC“, ICBC, „Credit Suisse“, Amerikos bankas Merril Lynch veikti kaip tarpininkai tarp investuotojų „Buy-Side“ instituciniai turto valdytojai, žinomi kaip „Buy Side“, siūlo platų darbo vietų pasirinkimą, įskaitant privatųjį kapitalą, portfelio valdymą, tyrimus. Sužinokite apie darbą (turintį pinigų investuoti) ir korporacijas. Korporatyvinė informacija Teisinė korporacinė informacija apie Įmonių finansų institutą. Šiame puslapyje pateikiama svarbi teisinė informacija apie finansus, įskaitant registruotą adresą, mokesčių numerį, įmonės numerį, steigimo sertifikatą, įmonės pavadinimą, prekių ženklus, teisininką ir buhalterį. (kuriems reikalingas kapitalas augti ir valdyti savo verslą). Šis vadovas apims, kas yra investicinė bankininkystė ir ką iš tikrųjų veikia investiciniai bankininkai.

Kaip veikia investicinė bankininkystė

Vaizdas: nemokamas įmonių finansų kursų įvadas.

Ką veikia investiciniai bankai?

Kartais gali kilti painiava tarp investicinis bankas ir investicinės bankininkystės skyrius (IBD) banko. Visą aptarnavimą teikiantys investiciniai bankai siūlo platų paslaugų spektrą, apimantį draudimo, įsigijimų ir įsigijimų, pardavimo ir prekybos, nuosavybės tyrimus, turto valdymą, komercinę bankininkystę ir mažmeninę bankininkystę. Investicinės bankininkystės skyrius IBD - Investicinės bankininkystės skyrius IBD yra Investicinės bankininkystės skyriaus akronimas visame investiciniame banke. IBD yra atsakinga už darbą su korporacijomis, institucijomis ir vyriausybėmis vykdant kapitalo pritraukimą (akcijų, skolų ir mišrių rinkų pasirašymas), taip pat už banko susijungimus ir įsigijimus teikia tik draudimo ir susijungimų bei įsigijimų ir susijungimų konsultavimo paslaugas.

Visą aptarnavimą teikiantys bankai siūlo šias paslaugas:

• Prisiėmimas - Kapitalo pritraukimo ir draudimo grupės dirba tarp investuotojų ir bendrovių, norinčių pritraukti pinigų ar dalyvauti viešai per IPO procesą. IPO procesas. IPO procesas yra tas, kai privati ​​įmonė pirmą kartą išleidžia naujus ir (arba) esamus vertybinius popierius. 5 žingsniai aptarti išsamiai. Ši funkcija tarnauja pagrindinei rinkai arba „naujam kapitalui“.
• Susijungimai ir įsigijimai (susijungimai ir įsigijimai) - Verslo pirkėjų ir pardavėjų patariamieji vaidmenys, valdant įmonių susijungimų ir įsigijimų procesą. Susijungimų įsigijimų įsigijimų ir įsigijimų procesas Šiame vadove pateikiami visi susijungimų ir įsigijimų proceso etapai. Sužinokite, kaip įvykdyti susijungimai, įsigijimai ir sandoriai. Šiame vadove mes apibūdinsime įsigijimo procesą nuo pradžios iki pabaigos, pradėsime galioti įvairūs pirkėjų tipai (strateginiai ir finansiniai pirkimai), sinergijos svarba ir sandorių išlaidos.
• Pardavimai ir prekyba - suderinti vertybinių popierių pirkėjus ir pardavėjus antrinėje rinkoje. Pardavimų ir prekybos grupės Pardavimų ir prekybos karjeros profilis Investicinio banko pardavimo ir prekybos skyrius (S&T) padeda investiciniams fondams, rizikos draudimo fondams, pensijų fondams ir kt. Palengvinti akcijų sandorius (pirkti / parduoti). Karjera pardavimų ir prekybos srityje gali būti labai sunki, esant labai spartiai aplinkai. Konkurencija dėl pozicijų yra intensyvi, kompensacija gali būti labai didelė, investicinė bankininkystė veikia kaip klientų agentas ir gali prekiauti nuosavu įmonės kapitalu.
• Nuosavo kapitalo tyrimai - Nuosavo kapitalo tyrimų grupė „Nuosavybės tyrimų apžvalga“ Nuosavybės tyrimų specialistai yra atsakingi už analizės, rekomendacijų ir ataskaitų apie investavimo galimybes, kuriomis gali domėtis investiciniai bankai, įstaigos ar jų klientai, rengimą. Nuosavybės tyrimų skyrius yra analitikų ir asocijuotų įmonių grupė. Ši vertybinių popierių tyrimo apžvalga yra vertybinių popierių tyrimas arba „aprėptis“, padedantis investuotojams priimti sprendimus dėl investicijų ir remiantis akcijų prekybą.
• Turto valdymas - Investicijų valdymas daugeliui investuotojų, įskaitant įstaigas „Buy-Side“, Institucinio turto valdytojai, žinomi kaip „Buy Side“, siūlo platų darbą, įskaitant privatųjį kapitalą, portfelio valdymą, tyrimus. Sužinokite apie darbą ir asmenis įvairiais investavimo stiliais.

Investavimo bankų draudimo paslaugos

Subsidijavimas yra kapitalo pritraukimo procesas parduodant akcijas ar obligacijas investuotojams (pvz., Pirminis viešas siūlymas Pradinis viešas siūlymas (IPO) Pradinis viešas siūlymas (IPO) yra pirmasis bendrovės išleistų akcijų pardavimas visuomenei. IPO, bendrovė laikoma privačia įmone, paprastai turinčia nedidelį investuotojų skaičių (steigėjų, draugų, šeimos ir verslo investuotojų, tokių kaip rizikos kapitalistų ar angelų investuotojai. Sužinokite, kas yra IPO) korporacijų ar kitų asmenų vardu subjektai. Verslui reikalingi pinigai, kad galėtų veikti ir plėtoti verslą, o bankininkai padeda juos gauti, parduodami įmonę investuotojams.

Paprastai yra trys draudimo tipai:

• Tvirtas įsipareigojimas - Draudėjas sutinka pirkti visą emisiją ir prisiimti visą finansinę atsakomybę už visas neparduotas akcijas.
• Geriausios pastangos - draudėjas įsipareigoja parduoti kuo daugiau emisijos už sutartą siūlymo kainą, tačiau gali parduoti visas neparduotas akcijas emitentui be finansinės atsakomybės.
• Viskas arba nieko - Jei visos emisijos negalima parduoti už pasiūlymo kainą, sandoris atšaukiamas ir emitentė negauna nieko.

Kai bankas pradės prekiauti auka, bus imtasi šių knygų sudarymo veiksmų, kad būtų galima nustatyti kainą ir užbaigti sandorį.

Knygų kūrimo procesas

Vaizdas: nemokamas įmonių finansų kursų įvadas.

Susijungimų ir įsigijimų konsultavimo paslaugos

Susijungimai ir įsigijimai (Susijungimai ir įsigijimai) Susijungimų įsigijimai Susijungimų ir įsigijimų procesas Šiame vadove pateikiami visi susijungimų ir įsigijimų proceso etapai. Sužinokite, kaip įvykdyti susijungimai, įsigijimai ir sandoriai. Šiame vadove mes apibūdinsime įsigijimo procesą nuo pradžios iki pabaigos, įvairius pirkėjų tipus (strateginius ir finansinius pirkimus), sinergijos svarbą ir patarimus dėl sandorių išlaidų - tai procesas, padedantis korporacijoms ir institucijoms rasti, įvertinti, ir užbaigti įmonių įsigijimus. Tai yra pagrindinė i-bankininkystės funkcija. Bankai naudojasi savo plačiais tinklais ir santykiais, norėdami rasti galimybių ir padėti derėtis savo kliento vardu. Bankininkai konsultuoja abi įsigijimo ir įsigijimo sandorius, atstovaudami sandorio „pirkimo“ arba „pardavimo“ pusėms.

Toliau pateikiama 10 žingsnių susijungimų ir įsigijimų proceso apžvalga.

Susijungimų ir įsigijimų procesas

Bankininkystės klientai

Investiciniai bankininkai konsultuoja platų klientų ratą dėl jų kapitalo pritraukimo ir susijungimų ir įsigijimų. Šie klientai gali būti visame pasaulyje.

Investicinių bankų klientai:

• Vyriausybės - Investiciniai bankai bendradarbiauja su vyriausybėmis, kad pritrauktų pinigų, prekiautų vertybiniais popieriais ir pirktų ar parduotų korporacijas.
• Korporacijos - Bankininkai bendradarbiauja tiek su privačiomis, tiek su valstybinėmis įmonėmis, kad padėtų joms dalyvauti viešai (IPO), pritrauktų papildomą kapitalą, augintų verslą, įsigytų, parduotų verslo vienetus ir teiktų jiems tyrimus bei bendrąsias įmonių finansų konsultacijas.
• Institucijos - Bankai dirba su instituciniais investuotojais, kurie valdo kitų žmonių pinigus, kad padėtų jiems prekiauti vertybiniais popieriais ir teikia tyrimus. Jie taip pat dirba su privataus kapitalo įmonėmis. 10 geriausių privataus kapitalo įmonių. Kas yra 10 geriausių privataus kapitalo įmonių pasaulyje? Dešimties didžiausių vertybinių popierių įmonių sąrašas, surūšiuotas pagal bendrą pritraukiamą kapitalą. Bendros strategijos P.E. apima svertinius išpirkimus (LBO), rizikos kapitalą, augimo kapitalą, sunkumus patiriančias investicijas ir tarpinį kapitalą. padėti joms įsigyti portfelio bendrovių ir pasitraukti iš tų pozicijų, parduodant strateginiam pirkėjui arba per IPO.

Investicinės bankininkystės įgūdžiai

Internetinės bankininkystės darbas reikalauja daug finansinio modeliavimo ir vertinimo. Nesvarbu, ar tai būtų draudimas, ar susijungimai ir įsigijimai, bankų analitikai ir partneriai daug laiko praleidžia „Excel“ programoje, kurdami finansinius modelius ir naudodami įvairius vertinimo metodus, kad konsultuotų savo klientus ir sudarytų sandorius.

Investicinei bankininkystei reikalingi šie įgūdžiai:

• Finansinis modeliavimas - Atliekant įvairius finansinius modelius, kas yra finansinis modeliavimas Finansinis modeliavimas atliekamas „Excel“, siekiant prognozuoti įmonės finansinę veiklą. Apžvalga, kas yra finansinis modeliavimas, kaip ir kodėl sukurti modelį. tokia veikla kaip 3 ataskaitų modelių sudarymas 3 ataskaitų modelis 3 ataskaitų modelis susieja pelno (nuostolių) ataskaitą, balansą ir pinigų srautų ataskaitą į vieną dinamiškai susietą finansinį modelį. Pavyzdžiai, vadovas, diskontuotų pinigų srautų (DCF) modeliai, LBO modeliai ir kitos finansinių modelių rūšys Finansinių modelių rūšys Dažniausiai pasitaikančios finansinių modelių rūšys: 3 ataskaitų modelis, DCF modelis, įsigijimų ir įsigijimų modelis, LBO modelis, biudžeto modelis. Atraskite 10 geriausių tipų.
• Verslo vertinimas - Naudojant įvairius vertinimo metodus Vertinimo metodai Vertinant įmonę kaip tęstinę veiklą, naudojami trys pagrindiniai vertinimo metodai: DCF analizė, palyginamos įmonės ir precedentiniai sandoriai. Šie vertinimo metodai naudojami atliekant investicinę bankininkystę, nuosavo kapitalo tyrimus, privataus kapitalo plėtrą, įmonių plėtrą, susijungimus ir įsigijimus, finansinius išpirkimus ir finansus, pavyzdžiui, palyginamą įmonės analizę, precedentinius sandorius ir DCF analizę.
• Pratybų knygelės ir pristatymai - „Pitchbook“ kūrimas „Pitchbook“ yra pardavimo knyga, kurią naudoja investiciniai bankai, norėdami parduoti produktus ir paslaugas, taip pat potencialūs klientai. „Pitchbook“ tikslas yra užsitikrinti sandorį su potencialiais klientais. Jame pateikiama įmonės apžvalga, įskaitant istorinę informaciją, finansinį pajėgumą ir potencialiems klientams prieinamas paslaugas. ir PPT pristatymai nuo nulio iki pikio idėjų būsimiems klientams ir laimėkite naują verslą (peržiūrėkite „Finance's Pitchbook Course“).
• Sandorio dokumentai - Dokumentų, tokių kaip konfidencialios informacijos memorandumas, rengimas. Konfidencialios informacijos memorandumas. Konfidencialios informacijos memorandumas (CIM) yra dokumentas, naudojamas įsigijimuose ir įsigijimuose, norint parduoti svarbią informaciją. Vadovas, pavyzdžiai ir šablonas (CIM), investicijų anonsas, terminų lapas Terminių leidinių vadovas Šis terminų aprašymo vadovas išmokys jums visą svarbią informaciją, kurią turite žinoti apie terminų lapus, išsamius visų pagrindinių skyrių pavyzdžius ir konfidencialumo susitarimą, duomenų kambarys ir daug daugiau (peržiūrėkite „Finance“ nemokamų operacijų šablonų biblioteką „Šablonai“. Nemokami verslo šablonai, naudojami asmeniniame ar profesiniame gyvenime. Šablonai apima „Excel“, „Word“ ir „PowerPoint“. Jie gali būti naudojami atliekant operacijas, teisinį, finansinį modeliavimą, finansinius. analizė, verslo planavimas ir verslo analizė.).
• Santykių tvarkymas - darbas su esamais klientais, siekiant sėkmingai sudaryti sandorį ir įsitikinti, kad klientai patenkinti teikiama paslauga.
• Pardavimai ir verslo plėtra - Nuolat susitinkant su potencialiais klientais, norėdami pateikti jiems idėjų, pasiūlyti jiems paramą dirbant ir suteikti pridėtinės vertės pridėtinę vertę, pridėtinė vertė yra papildoma vertė, sukurta virš pradinės kažkokios vertės. Tai gali būti taikoma produktams, paslaugoms, įmonėms, vadovybei ir patarimams, kurie galiausiai laimės naują verslą.
• Derybos - Derybų taktika yra pagrindinis veiksnys derybų taktikoje. Derybos yra dviejų ar daugiau žmonių dialogas, siekiant bendro sutarimo klausimu ar klausimais, kuriuose yra konfliktų. Gerą derybų taktiką svarbu žinoti derybų šalims, norint, kad jų šalis laimėtų, arba sukuriant abiejų šalių abiejų pusių naudą. tarp pirkėjų ir pardavėjų sandorio metu ir padeda klientams maksimaliai sukurti vertę.

Aukščiau pateiktoje ekrano kopijoje pateikiamas sverto išpirkimas („LBO Leveraged Buyout“ (LBO). „Sverto išpirkimas“ (LBO) yra sandoris, kai įmonė įsigyjama naudojant skolą kaip pagrindinį atlygio šaltinį. LBO sandoris paprastai įvyksta, kai privataus kapitalo (PE) įmonė pasiskolina tiek, kiek gali iš įvairių skolintojų (iki 70–80% pirkimo kainos), kad pasiektų vidinės palūkanų grąžos IRR> 20%) modelį iš Finansų finansinio modeliavimo kursų.

Investicinės bankininkystės karjera

Patekti į internetinę bankininkystę yra labai sunku. Pretendentų yra kur kas daugiau, nei yra pozicijų, kartais net 100–1. Paskelbėme vadovą, kaip tęsti investicinės bankininkystės interviu Kaip įsidarbinti investicinėje bankininkystėje? Šiame vadove bus aprašyta, kaip įsidarbinti investicinėje bankininkystėje, naudojant tris pagrindines taktikas: tinklų kūrimas ir atnaujinimas, interviu paruošimas ir techniniai įgūdžiai, kad gautumėte daugiau informacijos, kaip įsilaužti į Volstritą.

Be to, norėsite sužinoti realių interviu klausimų pavyzdį Investicinės bankininkystės interviu klausimai ir atsakymai Investicinės bankininkystės interviu klausimai ir atsakymai. Šią tikrąją formą bankas naudojo samdydamas naują analitiką ar bendradarbį. IB interviu įžvalgos ir strategijos. Klausimai skirstomi į: banko ir pramonės apžvalgą, užimtumo istoriją (atnaujinimą), techninius klausimus (finansus, apskaitą, vertinimą) ir elgesio (tinkamumą) iš investicinio banko. Rengiantis pokalbiui, tai taip pat padeda išklausyti finansinio modeliavimo ir vertinimo kursus.

Dažniausi elektroninės bankininkystės pareigybių pavadinimai (nuo jaunesnių iki vyresnių) yra šie:

• Analitikas
• Bendradarbis
• Viceprezidentas
• Direktorius
• Vykdantysis direktorius
• Vadovas, pirmininko pavaduotojas ar kitas specialus vardas

Kas yra pagrindiniai investiciniai bankai?

Pagrindiniai bankai, taip pat žinomi kaip „Bulge Bracket Bank“. „Bulge Bracket“ investiciniai bankai „Bulge Bracket“ investiciniai bankai yra geriausi pasauliniai investiciniai bankai. Sąraše yra tokios bendrovės kaip „Goldman Sachs“, „Morgan Stanley“, „BAML“ ir „JP Morgan“. Kas yra „Bulge Bracket Investment Bank“ ir investicinė bankininkystė, yra:

• Amerikos bankas „Merrill Lynch“
• „Barclays“ sostinė
• Citi
• „Credit Suisse“
• Deutsche Bank
• „Goldman Sachs“
• J.P.Morganas
• Morganas Stanley
• UBS

Peržiūrėkite visą 100 geriausių investicinių bankų sąrašą geriausių investicinių bankų sąrašas 100 geriausių pasaulyje investicinių bankų sąrašas, surikiuotas abėcėlės tvarka. Geriausi investiciniai bankai yra „Goldman Sachs“, „Morgan Stanley“, BAML, „JP Morgan“, „Blackstone“, „Rothschild“, „Scotiabank“, RBC, UBS, „Wells Fargo“, „Deutsche Bank“, „Citi“, „Macquarie“, „HSBC“, ICBC, „Credit Suisse“, Amerikos bankas „Merril Lynch“. . Svarbu pažymėti, kad yra daug mažesnių firmų, dažnai vadinamų vidutinės rinkos bankais, ir butikiniai investiciniai bankai „Boutique Investment Banks“ „Boutique Investment Banks“ yra mažesnės firmos, kurios paprastai nesiūlo visų paslaugų investicinės bankininkystės, tačiau siūlo bent vieną investiciją. bankų finansinė paslauga. Boutique bankai dažnai veikia tik vietiniu ar regioniniu lygiu, nors kai kurie veikia visame pasaulyje. Butikų investicinių bankų, kurie sudaro labai didelę rinkos dalį, sąrašas.

Vaizdo paaiškinimas, kaip veikia internetinė bankininkystė

Žemiau pateikiamas trumpas vaizdo įrašas, kuriame paaiškinama, kaip veikia kapitalo rinkos ir kas yra pagrindiniai žaidėjai. Daugiau nemokamų vaizdo įrašų pamokų galite pamatyti „Finance“ „YouTube“ kanale.

Papildomi resursai

Dėkojame, kad perskaitėte „Finance“ internetinės bankininkystės apžvalgą ir kaip veikia pramonė. Finansai yra oficialus pasaulinis finansinio modeliavimo ir vertinimo analitiko (FMVA) ® sertifikavimo teikėjas. FMVA® sertifikatas Prisijunkite prie 350 600 ir daugiau studentų, kurie dirba tokiose įmonėse kaip „Amazon“, J. P. Morganas ir „Ferrari“, siekdami investicijų bankų profesionalų. Norėdami sužinoti daugiau apie karjeros kelią ir kaip pereiti prie bankininkystės, žiūrėkite šiuos papildomus išteklius:

• Kas yra finansinis modeliavimas? Kas yra finansinis modeliavimas Finansinis modeliavimas atliekamas „Excel“, siekiant prognozuoti įmonės finansinę veiklą. Apžvalga, kas yra finansinis modeliavimas, kaip ir kodėl sukurti modelį.
• Vertinimo metodai Vertinimo metodai Vertinant įmonę kaip tęstinę veiklą, naudojami trys pagrindiniai vertinimo metodai: DCF analizė, palyginamos įmonės ir precedentiniai sandoriai. Šie vertinimo metodai naudojami investavimo bankų, nuosavybės tyrimų, privataus kapitalo, įmonių plėtros, susijungimų ir įsigijimų, sverto išpirkimo ir finansų srityse.
• Finansinio modeliavimo vadovas Nemokamas finansinio modeliavimo vadovas Šiame finansinio modeliavimo vadove pateikiami „Excel“ patarimai ir geriausia prielaidų, tvarkyklių, prognozavimo, trijų teiginių susiejimo, DCF analizės ir kt. Praktika.
• Investicinės bankininkystės algos Investicinio bankininko atlyginimas Investicinio bankininko atlyginimas yra vienas didžiausių pasaulyje. Už kompensaciją jiems mokamas bazinis atlyginimas ir priemoka. Sužinokite, kiek jie uždirba. Analitikas, išėjęs iš universiteto, gali tikėtis uždirbti daugiau nei 100 000 USD, tačiau dirbdamas 100 valandų per savaitę jis gali siekti 20–35 USD.