Valiutos pozicijos yra tam tikra apskaitos rizika, atsirandanti dėl valiutos kurso svyravimų.
Santrauka
- Valiutos pozicijos yra tam tikra apskaitos rizika, atsirandanti dėl valiutos kurso svyravimų.
- Užsienio dukterinės įmonės akcijų verčių konvertavimas į patronuojančios bendrovės vidaus valiutą gali sukelti neatitikimų, jei valiutų kursai nuolat kinta.
- Yra keturi perskaičiavimo rizikos vertinimo metodai: dabartiniai / ilgalaikiai, piniginiai / nepiniginiai, einamieji kursai ir laikini metodai.
Vertimo ekspozicijos supratimas
Daugianacionalinės įmonės dukterinės įmonės turtas, įsipareigojimai, nuosavybės vertybiniai popieriai ir pajamos iš daugianacionalinės korporacijos Daugianacionalinė korporacija yra įmonė, veikianti savo gimtojoje šalyje, taip pat kitose pasaulio šalyse. Jos centrinė buveinė paprastai yra denominuota tos šalies, kurioje ji yra, valiuta. Jei patronuojanti įmonė įsikūrusi šalyje, kurios valiuta yra kita, kiekvienos dukterinės įmonės akcijų vertes reikia konvertuoti į tos šalies valiutą. Gimtoji šalis.
Toks perskaičiavimas gali sukelti tam tikrų neatitikimų apskaičiuojant konsoliduotą įmonės pelną, jei valiutų kursas pasikeis tarpiniu laikotarpiu. Tai vertimo poveikis.
Pavyzdžiui, Austrijos dukterinė įmonė iš Amerikos bendrovės 2019 m. Rugsėjo 1 d. Įsigyja 100 000 eurų vertės pastatą. Šią dieną euro ir dolerio kursas yra 1 euras = 1,20 dolerio, taigi pastato vertė, perskaičiuota į dolerius, yra 120 000 dolerių.
Bendrovė nusprendžia konvertuoti visas savo turimas užsienio dalis į dolerius, o konsoliduotą balansą pateikti 2020 m. Kovo 31 d. Tą dieną valiutos kursas pasikeičia į 1 EUR = 1,15 USD, taigi pastato vertė nukrenta iki 115 000 USD.
Vertimo ekspozicijos matavimas
Vertimo vertimas dažnai gali parodyti iškreiptą įmonės tarptautinių akcijų atstovavimą, jei užsienio valiuta smarkiai nuvertėja, palyginti su namų valiuta.
Buhalteriai gali rinktis iš kelių variantų konvertuodami užsienio akcijų vertes į vidaus valiutą. Jie gali pasirinkti konvertuoti pagal dabartinį valiutos kursą arba pagal istorinį kursą, vyraujantį sąskaitos atsiradimo metu.
Bet kurią jų pasirinktą palūkanų normą reikia nuosekliai naudoti kelerius metus, vadovaujantis apskaitos principu IB vadovas - apskaitos principai Apskaitos principai investicinės bankininkystės analitikams. Pagrindinis supratimas apie apskaitos principus yra labai svarbus kuriant prasmingą finansinę analizę. Susijungimų ir įsigijimų analizei reikalingos apskaitos sampratos. Kuriame nuo pat pradžių ir bandome apibendrinti ir paaiškinti nuoseklumo apskaitą. Nuoseklumo principas reikalauja, kad įmonės laikydamosi tų pačių apskaitos metodų išlaikytų vienodumą apskaitos knygose.
Jei taikoma nauja technika, tai turėtų būti aiškiai paminėta finansinių ataskaitų išnašose.
Todėl yra keturi vertimo poveikio matavimo metodai:
1. Srovės / ilgalaikio metodas
Trumpalaikio turto ir įsipareigojimų vertės yra konvertuojamos pagal valiutos keitimo kursą, galiojantį balanso dieną. Kita vertus, ilgalaikis turtas ir įsipareigojimai yra konvertuojami pagal istorinį kursą.
Balanso straipsniai Balansas Balansas yra viena iš trijų pagrindinių finansinių ataskaitų. Šios ataskaitos yra svarbiausios tiek finansiniam modeliavimui, tiek apskaitai. Balanse parodomas visas įmonės turtas ir tai, kaip šis turtas finansuojamas skolomis ar nuosavu kapitalu. Turtas = Įsipareigojimai + Nuosavas kapitalas, kuris per metus nurašomas arba konvertuojamas į pinigus, vadinami trumpalaikiais straipsniais, tokiais kaip trumpalaikės paskolos, mokėtinos / gautinos sąskaitos ir įvairūs kreditoriai / skolininkai. Bet koks straipsnis, kuris lieka balanse ilgiau nei metus, yra ilgalaikis straipsnis, pvz., Mašinos, pastatai, ilgalaikės paskolos ir investicijos.
Apsvarstykite šį Amerikos bendrovės Europos dukterinės įmonės balansą, kuris atitinka šį metodą. Tarkime, kad istorinis valiutos kursas yra 1 EUR = 1,20 USD, o dabartinis kursas yra 1 € = 1,15 USD.
2. Piniginis / nepiniginis metodas
Visos piniginės sąskaitos konvertuojamos pagal dabartinį valiutos kursą, o nepiniginės sąskaitos - pagal istorinį kursą.
Piniginės sąskaitos yra tie straipsniai, kurie atspindi fiksuotą pinigų sumą, kurią reikia gauti arba sumokėti, pavyzdžiui, grynieji pinigai, skolininkai, kreditoriai ir paskolos. Mašinos, pastatai ir kapitalas yra nepiniginių straipsnių pavyzdžiai, nes jų rinkos vertės gali skirtis nuo balanse nurodytų verčių.
Balansas, parengtas taikant piniginį / nepiniginį metodą, bus toks:
3. Dabartinės normos metodas
Dabartinis kursų metodas yra lengviausias metodas, kai kiekvieno balanso straipsnio, išskyrus kapitalą, vertė konvertuojama naudojant dabartinį valiutos kursą. Kapitalo atsargos vertinamos pagal vyraujantį kursą, kai kapitalas buvo išleidžiamas.
Balansas, parengtas taikant dabartinės palūkanų normos metodą, bus toks:
4. Laikinas metodas
Laiko metodas yra panašus į piniginį / nepiniginį metodą, išskyrus jo atsargų traktavimą. Atsargų vertė paprastai konvertuojama naudojant istorinį kursą, tačiau jei balanse atsargos registruojamos rinkos verte, rinkos vertė Rinkos vertė paprastai naudojama apibūdinti, kiek turto ar įmonės verta finansų rinkoje. Tai abipusiai nustato rinkos dalyviai ir jis konvertuojamas naudojant dabartinį valiutos kursą.
Ankstesniame pavyzdyje, jei yra balanse užregistruotų prekių atsargų, kurių istorinė vertė yra, tarkime, 1 000 EUR, jos vertė doleriais po perskaičiavimo bus USD (1 000 x 1,2) arba 1 200 USD.
Tačiau, jei prekių atsargos užregistruojamos dabartine rinkos verte, tarkim, 1050 EUR, tada jos vertė bus USD (1050 x 1,15) arba 1207,50 USD.
Taikant kiekvieną iš anksčiau taikytų metodų, neatitikimas tarp bendros turto ir įsipareigojimų vertės po perskaičiavimo. Skaičiuojant pajamas ir grynąjį pelną, valiutų kursų svyravimai gali labai iškraipyti sumas, todėl buhalteriai dažnai naudojasi apsidraudimu, kad pašalintų šią riziką.
Susiję skaitymai
Finansai yra oficialus sertifikuoto bankų ir kreditų analitiko (CBCA) ™ CBCA ™ sertifikavimo teikėjas. Sertifikuoto bankų ir kreditų analitiko (CBCA) ™ akreditacija yra pasaulinis kredito analitikų standartas, apimantis finansus, apskaitą, kredito analizę, pinigų srautų analizę sandoros modeliavimas, paskolos grąžinimas ir kt. sertifikavimo programa, skirta visiems paversti pasaulinio lygio finansų analitikais.
Norėdami toliau mokytis ir tobulinti savo žinias apie finansinę analizę, labai rekomenduojame toliau pateiktus papildomus išteklius:
- Nominalusis efektyvusis valiutos kursas (NEER) Nominalusis efektyvusis valiutos kursas (NEER) Nominalusis efektyvusis valiutos kursas (NEER) yra forma, kai matuojamas nominalus valiutos kursas, palyginti su kitų valiutų krepšeliu, naudojant
- Užsienio valiutos padidėjimas / nuostolis Užsienio valiutos padidėjimas / nuostolis Užsienio valiutos padidėjimas / nuostolis atsiranda, kai asmuo parduoda prekes ir paslaugas užsienio valiuta. Užsienio valiutos vertė, perskaičiavus į pardavėjo vietinę valiutą, skirsis priklausomai nuo vyraujančio valiutos kurso. Jei po konvertavimo valiutos vertė padidės, pardavėjas turės pelną užsienio valiuta.
- Nacionalinė valiuta Nacionalinė valiuta Nacionalinė valiuta yra valiuta, kurią išleidžia šalies pinigų institucija arba centrinis bankas. Tai yra terpė, per kurią yra prekės ar paslaugos
- Apsidraudimo susitarimas Apsidraudimo susitarimas Apsidraudimo sandoris reiškia investiciją, kurios tikslas yra sumažinti būsimos rizikos lygį esant neigiamam turto judėjimui. Apsidraudimas suteikia tam tikrą draudimo apsaugą, apsaugančią nuo investicijų nuostolių.
